خلاصه ای از بازار استیبل کوین ها در سالی که گذشت
بازار استیبل کوین ها در سال اخیر دستخوش تغییرات قابل توجهی بوده و نقش آن‌ها در اکوسیستم مالی دیجیتال پررنگ‌تر شده‌است. نوسانات اقتصاد جهانی، تحولات نظارتی و پیشرفت‌های فناوری از جمله عواملی بودند که بر این حوزه اثر گذاشتند. از یک سو، افزایش پذیرش این دارایی‌ها در پرداخت‌های بین‌المللی و امور مالی غیرمتمرکز مشهود بود، اما برخی پروژه‌ها با چالش‌هایی همچون بحران نقدینگی یا محدودیت‌های قانونی روبه‌رو شدند. در این مقاله، مروری بر مهم‌ترین اتفاقات بازار استیبل کوین ها خواهیم داشت و خلاصه ای از تحولات بازار استیبل کوین ها در سالی که گذشت را ارائه خواهیم کرد.
افزایش قیمت دلار در سال 2024
همان‌طور که می‌دانیم، استیبل‌کوین‌ها نوعی از ارزهای دیجیتال هستند که ارزش آن‌ها به‌صورت ۱:۱ با دلار تعیین می‌شود. در کشور ما، به دلیل معضلات اقتصادی، معمولا با افزایش قیمت دلار مواجه هستیم. در سال ۲۰۲۴، ارزش ریال ایران در برابر دلار آمریکا کاهش قابل‌توجهی را تجربه کرد. در ژانویه ۲۰۲۴، نرخ برابری ریال به دلار حدود ۴۸,۰۰۰ تومان به ازای هر دلار بود که تا مارس ۲۰۲۴ به ۶۲,۰۰۰ تومان افزایش یافت. این روند نزولی ادامه داشت و در دسامبر ۲۰۲۴، نرخ دلار به حدود ۷۵۶,۰۰۰ تومان رسید. یکی از عوامل تأثیرگذار بر قیمت دلار، تحریم‌های اقتصادی است که دسترسی ایران به منابع ارزی را محدود می‌کند. از سوی دیگر، تنش‌های سیاسی و منطقه‌ای موجب افزایش تقاضا برای ارزهای خارجی می‌شود.
عملکرد استیبل کوین‌های محبوب در 2024
دای (DAI)، تتر (USDT) و یو‌اس‌دی کوین (USDC) همچنان پرطرفدارترین استیبل کوین‌ها در بازار ارزهای دیجیتال محسوب می‌شوند و سهم قابل‌توجهی از معاملات را به خود اختصاص داده‌اند. در ادامه، عملکرد این سه رمزارز در سال ۲۰۲۴ را از جنبه‌هایی مانند میزان توکن‌های جدید منتشرشده، پیشرفت‌های تکنولوژیکی و تغییرات در پذیرش و قوانین بررسی خواهیم کرد.
عملکرد تتر (USDT) در سالی که گذشت
تتر در سال 2024 با صدور ۱۲.۵ میلیارد توکن جدید، ارزش بازار خود را به بیش از ۱۴۰ میلیارد دلار رساند. در حوزه قانون‌گذاری، اتحادیه اروپا با اجرای مقررات میکا (MiCA)، محدودیت‌هایی برای تتر اعمال کرد که منجر به حذف آن از برخی صرافی‌های اروپایی شد. با وجود این چالش‌ها، تتر همچنان به‌عنوان استیبل‌کوین پیشرو در بازار باقی ماند و سهم قابل‌توجهی از معاملات را به خود اختصاص داد. در ابتدای سال ۲۰۲۴، دامیننس تتر حدود ۵.۷ درصد بود. تا دسامبر همان سال، این میزان به ۳.۹۷ درصد کاهش یافت. این کاهش در شاخص دامیننس نشان‌دهنده انتقال سرمایه‌گذاران از تتر به سایر ارزهای دیجیتال یا دارایی‌ها است.
عملکرد یو اس دی کوین (USDC) در سالی که گذشت
یو‌اس‌دی کوین در سال گذشته با صدور ۱۹.۵ میلیارد توکن جدید، ارزش بازار خود را به ۴۳.۹ میلیارد دلار افزایش داد. شرکت سیرکل (Circle) که صادرکننده USDC است، حدود ۳.۳ میلیارد دلار از ذخایر خود را در بانک سیلیکون ولی (Silicon Valley Bank) نگه داشته بود. با انتشار خبر سقوط این بانک، قیمت این استیبل‌کوین از ۱ دلار به حدود ۰.۸۷ دلار سقوط کرد و بازار ارزهای دیجیتال به‌شدت تحت تأثیر قرار گرفت. اما در سال 2024 یو‌اس‌دی کوین توانست به‌خوبی بحران را مدیریت کند. تعداد کاربران این استیبل‌کوین در ابتدای سال ۲۰۲۴ حدود ۱.۲ میلیون نفر بود که تا پایان سال به ۲.۱ میلیون نفر افزایش یافت.
عملکرد دای (DAI) در سالی که گذشت
در سال ۲۰۲۴، دای (DAI) با تغییرات قابل‌توجهی روبه‌رو شد و تحت عنوان USDS به فعالیت خود ادامه داد. این استیبل‌کوین غیرمتمرکز با پشتیبانی از بلاکچین‌های جدید، بهبود مقیاس‌پذیری و کاهش هزینه‌های تراکنش توانست جایگاه خود را در بازار تقویت کند. طی این سال، حدود ۳ میلیارد توکن جدید دای منتشر شد که نشان‌دهنده رشد تقاضا و پذیرش بیشتر آن در میان کاربران بود. تعداد کاربران فعال نیز از ۱.۵ میلیون نفر در ابتدای سال به ۲.۳ میلیون نفر افزایش یافت. همچنین، با متنوع‌سازی پشتوانه‌ها و افزودن دارایی‌های واقعی مانند اوراق قرضه، ثبات بیشتری پیدا کرد. همکاری با پروتکل‌های وام‌دهی و صرافی‌های غیرمتمرکز هم نقدینگی این استیبل‌کوین را افزایش داد.
عملکرد استیبل کوین‌های جدید 2024
سالانه استیبل‌کوین‌های جدیدی به بازار معرفی می‌شوند که هرکدام با ویژگی‌های منحصربه‌فرد خود، تلاش می‌کنند جایگاهی در اکوسیستم ارزهای دیجیتال پیدا کنند. در ادامه، مهم‌ترین استیبل‌کوین‌هایی که در سال ۲۰۲۴ عرضه شدند را بررسی خواهیم کرد.
فرست دیجیتال یو اس دی (FDUSD)
فرست دیجیتال یو‌اس‌دی (FDUSD)یکی از استیبل‌کوین‌های جدید بازار بود که توسط شرکت اف‌دی121 (FD121 Limited) در هنگ‌کنگ توسعه یافت. این توکن برای اولین بار در ژوئن ۲۰۲۳ در صرافی بایننس فهرست شد و به‌سرعت توانست جایگاه خود را در میان سایر استیبل‌کوین‌ها پیدا کند. در دسامبر ۲۰۲۴ ارزش بازار آن به ۲.۵ میلیارد دلار رسید و در رتبه پنجم بین استیبل‌کوین‌های برتر قرار گرفت. FDUSD روی بلاکچین‌های بایننس اسمارت چین (BEP20)، اتریوم (ERC20) و سویی (SUI) منتشر شد. مقیاس‌پذیری این استیبل‌کوین با توجه به پشتیبانی از چندین بلاکچین، گزینه‌ای مناسب برای کاربران به شمار می‌رود.
یواس‌دی‌ای ایتنا (USDe Ethena)
یواس‌دی‌ای ایتنا (USDe Ethena) یک پروژه نوآورانه در دنیای ارزهای دیجیتال است که در سال ۲۰۲۴ توانسته توجهات زیادی را به خود جلب کند. این پروژه که توسط آزمایشگاه‌های ایتنا (Ethena Labs) توسعه یافته‌است، با هدف ارائه یک استیبل‌کوین غیرمتمرکز و مقاوم در برابر نوسانات بازار طراحی شده‌است. مکانیزم حفظ ارزش یواس‌دی‌ای ایتنا ترکیبی از دارایی‌های دیجیتال و قراردادهای آتی است. در سال ۲۰۲۴ این ارز دیجیتال رشد قابل توجهی را تجربه کرد و با افزایش تقاضا و اعتماد کاربران، جایگاه خود را در اکوسیستم دیفای (DeFi) تثبیت نمود. این روند نشان‌دهنده موفقیت یواس‌دی‌ای ایتنا در ارائه یک راهکار پایدار و ایمن برای کاربران و سرمایه‌گذاران در بازار ارزهای دیجیتال است.
بهترین استیبل کوین 2024 کدام بود؟
با بررسی لیست استیبل‌کوین‌ها در سال ۲۰۲۴، می‌بینیم که تتر (USDT) با سهم ۷۲.۱ درصدی از بازار استیبل‌کوین‌ها همچنان پیشتاز است. پس از آن، یو‌اس‌دی کوین (USDC) با ۱۹.۵۳ درصد و دای (DAI) با ۳.۹۳ درصد قرار داشتند. در نیمه نخست سال، ارزش بازار استیبل‌کوین‌ها رشد ۲۴.۳ درصدی را تجربه کرد. همچنین، در سه‌ماهه دوم، شبکه ترون (TRON) با افزایش ۲۹ درصدی در تعداد تراکنش‌های روزانه تتر و رشد ۳۱ درصدی در تعداد آدرس‌های فعال مربوط به این رمزارز، عملکرد قابل‌توجهی را ثبت کرد. ارزش بازار استیبل‌کوین‌های مبتنی بر این شبکه نیز ۹ درصد افزایش یافت و به ۵۷.۱ میلیارد دلار رسید. در این مدت، مجموع حجم تراکنش‌های استیبل‌کوین‌ها به ۸.۵ تریلیون دلار و تعداد تراکنش‌ها به ۱.۱ میلیارد رسید.
چشم‌انداز آینده استیبل کوین‌ها و تأثیر آن‌ها بر سیستم مالی جهانی
بازار استیبل کوین‌ها به‌سرعت در حال تحول است و نقش آن‌ها در سیستم مالی جهانی بیش از پیش پررنگ شده‌است. با افزایش نظارت‌های قانونی، برخی از صادرکنندگان استیبل‌کوین با محدودیت‌هایی مواجه شده‌اند. به‌عنوان نمونه، تتر (USDT) کم‌کم از بازارهای اروپایی کنار گذاشته می‌شود، و این سوال مطرح است که معامله‌گران این منطقه چه جایگزینی را انتخاب خواهند کرد؟ برخی احتمال می‌دهند که USDC یا کوین‌های مبتنی بر یورو جایگزین تتر شوند. از سوی دیگر، رشد استیبل کوین‌های غیرمتمرکز می‌تواند آینده‌ای جدید را برای این بخش از بازار رمزارزها رقم بزند.
نظرات کاربران